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想入CMB同Corp Bank做MT或實習必學？Credit Analysis信貸分析報告是甚麼？


同學係報Bank MT或實習個刻，已經要決定自己要報邊個部門！而係熱門嘅▶️零售、▶️數碼、▶️商業、及▶️企業銀行入面，後兩者因為Bonus較好，一直係唔少同學最心儀嘅部門。但其實就算入左商業及企業銀行，亦會有唔同Functions可以做！當中就以Sales或RM最受歡迎！不過原來做RM，其中一項好重要嘅工作內容就係負責寫Credit Analysis！咁究竟1️⃣RM工作內容係咩？2️⃣信貸分析報告又係咩？3️⃣要點寫先好？對Bank MT/實習有興趣嘅你就一定要大大力Save低今日篇文啦！

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1️⃣RM工作內容是甚麼？

叫得Relationship Manager，當然要負責同客戶溝通啦！由於CMB& Corp Bank服務嘅係公司&企業，RM湊嘅就係公司客啦，比較常見就係提供Trade Finance/Loan/發債等銀行服務及建議

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RM係做Deals時，首先要同客戶作初步溝通，了解公司大概運作及需要，例如公司客需要資金，但係最岩佢地需要嘅究竟係同銀行借loan定做發債等。不過，銀行咁大間機構，又點會無嚴格嘅風險管理制度，俾RM自己同客戶決定曬所有野？所以RM同客戶做完初步商議後，就要著手去寫Credit Analysis， 再交俾風險管理部做審批！確保一切符合Compliance、銀行及客戶利益！

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2️⃣信貸分析報告又係咩？

Credit Analysis（又稱Credit Proposal/Assessment) 就係要分析公司嘅狀況，睇下大唔大機會執笠（即係Credit default risk），分析客戶適合邊類型嘅loan，同埋還款能力等等。報告大概有十幾頁，內容同結論都需要全面同客觀，咁先有可能過到風險管理嘅要求，做得成單Deal！

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3️⃣信貸分析報告要點寫？

份報告通常包括以下五個部分：

⭕️Company Analysis：分析客戶公司嘅背景同營運模式，如歷史、組織架構、產品線、客群、生產線、供應商、市場定位，同營運方針等。我地要理解客戶嘅working capital cycle同埋對capex (capital expenditure) 嘅需求。具體啲講就係要知道間公司大概要用幾多時間將佢嘅working capital變做現金；同埋需要幾多錢去購入同維修assets，例如工廠同建築物等

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⭕️Industry Analysis：主要審視成個行業嘅經濟週期、客戶嘅競爭優勢，同埋加入呢個行業嘅門檻等。RM通常都會用SWOT (Strength，Weakness，Opportunity & Threat)呢個耳熟能詳嘅框架去做分析

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⭕️Mgnt Analysis：管理層係一間公司還唔還到貸款嘅關鍵。所以RM要評估客戶係管理方面嘅表現，通常評估嘅事情包括董事會架構、股東控制權，以及資深管理人員嘅行業經驗等🌟要注意呢部分切忌平鋪直述！因為銀行唔係想睇維基，係要知你嘅分析！

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⭕️Financial Analysis：呢Part需要你審視公司嘅財務狀況& Financial Statements

🌟Cashflow係呢部分嘅重點：我地要分析EBITDA、net operating cash flow、pre-debt service free cashflow同capex等嘅數據同走向

▶️Income Statements：分析客戶3-5年內嘅sales同profitability； 留意margin、provisions(負債準備)同recurring profit level (可以持續落去嘅盈利)等

▶️Balance Sheet ： 要評估客戶需要幾多working capital，仲要留意capital嘅結構同詳細分析debt：條款、還款日、信貸評級(credit ranking)、有無抵押(secured or not)、槓桿比率(gearing ratio)、debt-to-EBITDA，同off-balance sheet exposure(表外融資)

▶️要留意auditor’s opinion同埋客戶有無採取一啲過分進取嘅accounting practices

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⭕️Key Risks & Mitigants：需要估計客戶如果無力償還貸款，最大嘅原因係咩！作為借貸嘅一方，收唔番貸款固然係銀行最不樂見嘅情況！所以先會稱之為風險。而Mitigants就係減輕風險嘅方法

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睇完今篇文，相信同學大致都明白識寫Credit Analysis對成為Bank MT或Intern嘅重要性！但想殺入銀行咁熱門嘅CMB同Corp Bank，真係唔係話學識咗寫信貸分析報告就夠！想知你仲有咩面試秘技、行業及職位技能要具備？咁就快啲去睇下 #HKCareers 嘅Coaching Program可以點幫到你拎心儀Offer！快㩒呢條Link報名同了解更多💡



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